Teknoloji odaklı şirketlerin halka arz takvimi içinde yer almasına epeydir uzak kalmıştık. Netcad Yazılım ise bu seriyi anlamda bozdu denilebilir. 2026/4 sayılı SPK bülteninde onayı verilen şirket, resmen halka arz edilecek.

Henüz ülkemizde bilgisayar bile oldukça sınırlıyken, 1989 yılında kurulan şirket, mühendislik ve coğrafi bilgi sistemleri üzerine çalışmalar gerçekleştiriyor. Borsada ise NETCD koduyla göreceğiz.

Arz Fiyatı

Netcad Yazılım şirketinin hisseleri 46 TL’den halka arz olacak.

Arz Büyüklüğü

1 Milyar 840 Milyon TL değerinde hisse satışı yapılacak. Lot fiyatı 46 TL olup satışı yapılacak adet ise 40 milyon olacak.

Halka Açıklık Oranı

Şirket hisselerinin %29’u halka arz sürecinde değerlendirilecek.

Dağıtım Yöntemi ve Paylar

Bireysele eşit yönteminin tercih edildiği halka arzda başvuru gruplarına göre 40 milyon lotun;

• %60’ı bireysel yatırımcılara (24 milyon adet)
• %30’u yurtiçi kurumsal başvurulara (12 milyon adet)
• %10’u yurtdışı kurumsal başvurulara (43 milyon adet)

olarak paylaştırılacak.

Talep Toplama

Netcad Yazılım halka arz takvimi şu şekilde açıklanarak onaylandı:

• 28-30 Ocak tarihlerinde
• Tüm kurumlar için ortak olan sabah 9 ile akşam 16:30 saatleri arasında
• Halka Arz Talep Giriş menüleri kullanılarak
• Vadesiz hesaplarda bulunan TL bakiye ile
• Minimum Talep: 1 Kesin Talep: İstenen Miktar Kadar girilerek

Kaç Lot Gelir?

Son yapılan halka arzlara genellikle 600-700 bin bandında katılım gerçekleşti. Yine de bundan az veya fazla başvuru gelme ihtimali olduğundan aşağıdaki tabloyu inceleyerek istediğiniz miktarda talepte bulunabilirsiniz. Bireysel yatırımcılara 24 milyon adet hisse verilecek olup bunların tanesi 46 TL olacak. Buna göre;

Katılımcı Sayısı	Kişi Başı Lot Adedi (TL Karşılığı)
400bin	60 lot (2.760 TL)
500bin	48 lot (2.208 TL)
600bin	40 lot (1.840 TL)
700bin	34 lot (1.564 TL)
800bin	30 lot (1.380 TL)

Halka arz takvimi son dönemleri incelendiğinde 35-40 lot (1.610-1.840 TL) arası bir dağıtım gerçekleşebilir. Daha fazla pay almayı garantilemek isteyenler ise 50 lot (2.300 TL) başvurabilirler.

Katılım Endeksinde Var Mı?

Netcad Yazılım katılım endeksi şartlarını taşımıyor. Yani İslami kaygıları olanlar için uygun olmadığını söyleyebiliriz.

Gelir Kullanım Alanları

Şirketin açıkladığı halka arz gelirlerinin kullanım alanı ise şöyle olacak:

• %75 ila 85’i ile Ar-Ge yatırımlarının ve işletme sermayesinin finansmanının sağlanması
• %10 ila 15’i ile Fiziki ve teknolojik olanakların artırılması
• %5 ila 10’u ile pazarlama faaliyetlerinin finansmanı

Arz Taahhütleri

Firmanın açıkladığı halka arz taahhütleri arasında 5 gün boyunca her gün 1,6 milyon lot olmak üzere toplamda 8 milyon adet hissenin halka arz fiyatı altında geri alınacağı yer alıyor. Bu da halka arz takviminde uzun süredir görmediğimiz bir taahhüt olarak dikkat çekiyor.